半年“市”点 | 自主品牌市占率破73% 高端化全球化夯实车市韧性

新华财经上海7月2日电（李一帆）进入下半年，车企陆续发布上半年销售情况。从已公布的数据看，上汽、比亚迪、吉利继续领跑车企，新势力品牌内部分化明显，传统车企“新二代”们则多数交出同比大涨的成绩单，但市场总体仍承压。业内分析，当前汽车行业正从“价格战”向“价值竞争”切换，下半年市场有望企稳回升。

车市半年考：零跑、鸿蒙智行高歌猛进，行业零售同比下滑14%

新能源领域，零跑汽车再次冲高，6月交付超过9万辆，同比大幅增长95%、连续4个月环比增长，领跑造车新势力并创下自身单月交付纪录；上半年累计交付35.65万辆，同比大涨超60%。

鸿蒙智行6月销量重回5万辆，环比增长9.7%；上半年累计交付24万辆，同比增长18.6%，全系截至6月底累计交付突破143万辆，刷新中国新势力品牌最快达成纪录。其中，全新问界M9上市两周即交付8000辆，尚界Z7/Z7T单月交付也突破一万辆，后续仍有增长空间。

小米汽车6月交付持续超3万辆，上半年累计交付17.3万辆，同比增长超10%。

美股上市的三家新势力——小鹏汽车、蔚来汽车、理想汽车——截至7月1日的市值已重回同一条起跑线，但市场走势却表现各异。

小鹏和蔚来单月交付双双突破4万辆：小鹏6月交付同比增长16%，但上半年累计仍同比下降约16%；蔚来6月交付创年内新高，同比增长62.9%，上半年蔚来共交付19.11万辆，同比增长67.4%，重回增长快车道。理想则延续了3月以来的下滑态势，6月销量刚过3万辆，同比下降14.84%、环比下降7.36%；上半年累计销量19.35万辆，同比下降5.13%。按年初55万辆销量目标测算，理想下半年月均需销售约5.94万辆，仍然面临较大挑战。

传统车企孵化的新品牌中，吉利、长安、东风旗下品牌表现较为突出。吉利“极氪+银河”双线齐进，高端品牌极氪6月销量3.52万辆，同比增长111%，上半年累计销量17.84万辆，同比增长97%；主流品牌吉利银河6月销量10.82万辆，同比增长20%，上半年累计销量51.98万辆，同比下滑5%。深蓝汽车6月全球销量3.36万辆，同比增长12.5%，连续4个月站上3万辆；上半年累计销量16.42万辆，同比增长14.6%。岚图汽车6月交付1.4万辆，同比增长41%；上半年累计交付同比增长36%，且线下渠道仍在不断扩张，6月单月在全国新开11家体验店。

新面孔里也有亮点。上汽通用五菱与华为乾崑合作的“华境”品牌，首款车型华境S于5月8日上市，6月单月交付5689辆，累计即将破万。官方披露其首批用户中高线城市占比84%、本科及以上学历占比58%、管理／公职／白领／研发人群占比53%，这意味着华境品牌的定位在高端市场尚有延展空间。

不过车市整体仍在承压。中国汽车流通协会乘用车市场信息联席分会（以下简称“乘联分会”）数据显示，6月1-21日全国乘用车零售91.3万辆，同比下降23%；截至6月21日上半年累计零售801.2万辆，同比下降20%。在新能源汽车方面，6月1-21日新能源汽车零售58.3万辆，同比下降10%、环比上涨11%；截至6月21日的上半年累计零售428.1万辆，同比下降14%。

步入波动期：新能源渗透率首破六成，自主品牌市占率突破73%

国家信息中心正高级经济师徐长明表示，我国汽车市场已经进入波动式缓慢增长阶段。

对于上半年的销量波动，多位分析师认为压力来自几方面：一是新能源市场告别全域增长，呈现“高端电动车爆发、低端经济型车型承压”的两极分化，县乡市场、入门级车型下滑幅度偏大；二是“新车效应”短期化，对市场拉动效力大幅减弱；三是国内车市内需复苏整体温和乏力，销量基本仅靠地方补贴与车企让利托底刚需，增量释放不足；四是地缘局势推高国际油价，国内燃油车用车成本攀升，既直接压制燃油车购买意愿，也加重居民支出压力，削弱整体购车消费力。

不过新能源汽车仍是上半年市场亮点，渗透率逐月加速上行，5月新能源汽车零售渗透率突破60%，达62.9%，创历史新高，电动化替代速度超预期。

技术层面，纯电动乘用车新品续航里程持续提升，从2024年的平均468公里、2025年的平均523公里，升至2026年6月的平均566公里，当月700公里以上续航里程产品数量明显增加；增程式车型纯电续航里程同步增长，从2024年的140公里、2025年的174公里，升至2026年6月的平均215公里。

市场格局上，自主品牌突围、合资品牌收缩的趋势进一步明确。2026年1-5月国内乘用车累计销量1031.8万辆，其中中国品牌销量729.5万辆，市占率升至71.0%；单看5月，乘用车大盘同比下降9.9%，自主品牌销量却逆势增至166.3万辆，同比增长2.3%，市占率同比提升4.7个百分点至73.8%。反观合资品牌份额仍在下探，市占率已跌至不足30%的历史低位。

这一压力也传导至全球市场，6月以来多家海外车企陆续释放降本信号：丰田停止开发雷克萨斯旗舰纯电轿车LF-ZC，日产终止研发逍客电动版，大众计划未来几年全球裁员约10万人、削减约15%投资并关闭部分工厂，奔驰拟推迟9万名德国员工年终奖金发放，宝马将2026年利润率预期从6%下调至1%至3%，保时捷则在6月关闭了国内四家4S店销售业务、并在全球范围内主动减产。

“出海”按下快进键：出口量同比大增63%，占比总销量升至35%

值得一提的是，上半年汽车行业出口表现强劲，成为对冲国内市场波动的关键支撑。

1-5月，国内汽车累计销量1220.7万辆，同比下降4.2%，但出口量达405.9万辆，同比大涨63.0%。同时，出口均价显著抬升，2026年1-4月已升至10.9万元／辆，较2021年的6.3万元／辆实现大幅跃升。乘联分会秘书长崔东树表示，中国汽车出口近年来呈爆发式增长，2026年5月出口量占总销量的比重已达35%，较2025年的20%大幅提升，已成为支撑行业规模增长的重要组成部分。

从企业层面看，头部车企出口占比普遍达到五成左右水平。6月，比亚迪、奇瑞出口量均实现80%以上的同比增长。

2026年上半年，奇瑞累计出口汽车94.38万辆，同比增长71.5%，创造了中国汽车“半年超90万辆”的出海新纪录，累计出口量占比总销量达68%；此外，长城汽车这一占比达49%，比亚迪、长安、吉利的这一比例则分别达44%、37%和31%。吉利“出海”增速尤为迅猛，上半年出口量达47.42万辆，同比增长158%，超过2025年全年出口销量。新势力品牌也逐渐发力，其中零跑汽车出口占比约29%，小鹏汽车的出口占比也达19%。

徐长明认为，全球汽车市场持续增长，过去每10年新增销量约1000万辆，且增长主要由新兴市场驱动，这为中国汽车出海带来了直接利好。目前，中国品牌在除中国外的新兴市场份额已达13.6%，在泰国、印尼、马来西亚等地，中国品牌的用户口碑正快速提升，为后续国际化拓展打下了基础。

7月新车扎堆上市，车市企稳回升预期增强

展望下半年，国内车市将于7月迎来新一轮重磅新车投放高峰，包括比亚迪海豹08、领克07 GT、新一代理想L6、小鹏MONA首款SUV L03、宝马全新纯电iX5、奔驰纯电GLC等，覆盖主流细分赛道，将为市场竞争带来新变量。多位业内人士分析，此前乘用车以旧换新补贴下调、行业“价格战”降温的负面冲击已基本消化，政策利空出尽，为市场修复提供了基础，叠加汽车出口仍将是行业增长核心支柱，下半年市场整体有望平稳运行。

兴业证券汽车首席分析师董晓彬认为，随着下半年更多优质车型陆续上市，销量降幅或逐步收窄，中性情境下2026年全年上险量2182万辆，同比下降5.1%；乐观情境下销量或达到2267万辆，同比下降1.4%。出口方面，全年乘用车出口有望超900万辆，中性情境下预期销量为901万辆，同比增长50.1%。

国金证券汽车行业首席分析师徐慧雄表示，2026年整体终端促销力度温和、价格稳定，3月起特斯拉、小米、蔚来等部分车型已通过直接上调指导价、增配、提高智驾选装包价格、缩减购车权益、收紧金融政策等方式调整售价，在反内卷监管、原材料成本上涨、车企及经销商盈利压力共同作用下，全年终端价格预计维持稳定或小幅提升。

但即便如此，受增换购需求释放、补能与智能化技术突破带动供给升级，叠加下半年进入购车旺季、补贴节奏较去年同期更均衡等因素，下半年内销有望边际改善、同比降幅收窄，中性情境下2026年内销总量或同比下降10%，新能源汽车销售总量同比增长2%。其中40万元以上市场短期销量已现回升，长期空间较大，具备差异化亮点的车型有望率先突围。

而在海外市场，徐慧雄认为油价上涨进一步凸显了新能源车经济性优势，近期海外中国品牌的进店量和订单均有提升，长期将带来海外消费者对新能源车认知的转变。由于国内优质产品、中高端车型加速出海，渠道网络持续扩张，徐慧雄预计，2026年批发口径出口总量可达789万辆，同比增长38%，其中新能源车出口384万辆，同比增长63%。从增量贡献看，比亚迪预计贡献约60万辆排名第一，吉利、奇瑞各贡献约30万辆，长城、上汽各贡献约10万辆。同时，随着规模效应释放、本地化产能投产、运营效率提升及高端车型出海带来的结构优化，自主车企海外盈利情况有望进一步改善，贡献高利润弹性。

编辑：葛佳明

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